Turtle Trading System Chciałbym rozpocząć dyskusję na temat systemu trendów handlu turtle stworzonego przez słynnego handlowca towarowego Richarda Dennisa. Zawieszone Zasady Turtle Co mam nadzieję porozmawiać: Czy system Turtle nadal działa i czy ktokolwiek nadal go skutecznie sprzedaje Optymalizowanie systemu Turtle Dodawaj zasady nie wymienione w Regułach Turtle PDF Jak dobrze działa ten system na Forex Czy ktoś stworzył eksperta? Doradca lub inny program automatyczny do tego systemu Wprowadzenie do historii o żółwiach: W połowie 1983 r. Słynny handlowiec, Richard Dennis, prowadził nieustanny spór ze swoim wieloletnim przyjacielem Billem Eckhardtem o to, czy urodzili się, czy stworzyli wielcy kupcy. Dennis był przekonany, że mógłby nauczyć ludzi, jak zostać wielkimi kupcami. Eckhardt uważał, że czynnikiem decydującym jest genetyka. Aby załatwić sprawę, Dennis zasugerował, że rekrutuje i trenuje niektórych handlowców i podaje im rzeczywiste konta do handlu, aby sprawdzić, który z nich był poprawny. Wyjęli duże stanowiska reklamowe dla praktykantów handlujących w Barrons, Wall Street Journal i New York Times. Ogłoszenie mówiło, że po krótkim szkoleniu uczestnicy otrzymają konto do handlu. Grupa ta została zaproszona do Chicago i przeszkolona przez dwa tygodnie pod koniec grudnia 1983 roku. Rozpoczęli handel małymi rachunkami na początku stycznia. Po udowodnieniu, że Dennis sfinansował większość stażystów z 1 milionem w lutym. "Uczniowie nazywani byli Żółwiami". (Pan Dennis, który mówi, że właśnie wrócił z Azji, kiedy rozpoczął program, wyjaśnia, że opisał to komuś, mówiąc: Zamierzamy rozwijać handlowców, tak jak rosną żółwie w Singapurze.) Quot - Stanley W. Angrist , Wall Street Journal 09051989 The Turtles stał się najbardziej znanym eksperymentem w historii handlu, ponieważ w ciągu następnych czterech lat zarobili łącznie ponad 100 milionów dolarów. Richard Dennis udowodnił, że dzięki prostemu zestawowi reguł, mógłby zabrać ludzi z niewielkim doświadczeniem handlowym lub bez niego i uczynić ich doskonałymi traderami. Dom 8250 Czy trend kontynuuje pracę? Czy trend kontynuuje pracę Minęło ponad dekadę od premiery TurtleTrader a ponad pięćdziesiąt lat, odkąd Richard Donchian udowodnił ponad wszelką wątpliwość, że trend następuje po pracy. Mimo to wciąż jesteśmy pytani, 8220Dzięki trendowi po dzisiejszej pracy8221. Odpowiedź jest dobitna, tak. Mimo to nasi goście odwiedzają następujące pytania: Q. Rynki się zmieniły. dobrze. A. Nie, rynki się nie zmieniły. Rynki zachowują się tak samo, jak 300 lat temu. Nadzieje i pragnienia mężczyzn i kobiet handlujących rynkami przejawiają się w zachowaniu trendów. Kluczem jest wymiana metody, która wykorzystuje główne ruchy rynkowe lub trendy. P: Moje pytanie może brzmieć nieco paranoicznie, ale to mnie powstrzymuje. Jak mogę zaufać trendowi następującym po A. Proszę przeczytać wszystkie poniższe linki: Czy powyższe linki uspokajają twoją paranoję Pytanie: Dlaczego Wall Street unika regularnego używania trendów A. Niewiedza i strach. Większość Wall Street wierzy tylko w fundamentalną analizę i tylko lubi grać. Włącz CNBC na pięć minut, a odpowiedź jest jasna. Więcej Zobacz tutaj. P: Co, gdyby wielu inwestorów miało tendencję do podążania? Czy straci ogólną rentowność? Nie. Zobacz tutaj. Trendy zapasów Następujące trendy są równie odpowiednie dla zapasów, co kontrakty futures. Istnieje ogromna liczba akcji, które można sprzedać, więc nie ma problemu ze znalezieniem ich. Jeśli podążasz za regułami trendu, idąc dalej i krótko, zawsze znajdziesz rynki, które zyskują na popularności. Przypadkowa obserwacja amerykańskiego rynku akcji w ciągu ostatnich 5 lat potwierdza bez wątpienia koncepcję trendów giełdowych. Przeczytaj dokument Adobe PDF na temat transakcji o sumie zerowej. Jest to dobry przegląd tego, w jaki sposób błędy przegranych dostarczają zwycięzcom ich zysków. Następujące produkty Trend Michael Covel Trend Kopie po produktach 1996-17 Trend Followtrade Wszelkie prawa zastrzeżone Kontakt z firmą Trend Followtrade, TurtleTraderreg, TurtleTraderreg są znakami towarowymi oznaczonymi przez Trend Following. Inne znaki handlowe i znaki usługowe pojawiające się w sieci witryn Trend Trends mogą być własnością firmy Trend Following lub innych stron, w tym stron trzecich niepowiązanych z Trend Following. Artykuły i informacje dotyczące sieci stron internetowych Trend Followtrade nie mogą być kopiowane, przedrukowywane ani rozpowszechniane bez pisemnej zgody Michaela Covel'a i lub Trend Trending (ale pisemne pozwolenie jest łatwe i zazwyczaj udzielane). Celem tej witryny jest zachęcanie do swobodnej wymiany pomysłów między inwestycjami, ryzykiem, ekonomią, psychologią, zachowaniami ludzkimi, przedsiębiorczością i innowacjami. Cała zawartość tej strony opiera się na opiniach Michaela Covela, o ile nie zaznaczono inaczej. Poszczególne artykuły oparte są na opiniach odpowiednich autorów, którzy mogą zachować prawa autorskie, jak wspomniano. Informacje na tej stronie mają na celu dzielenie się wiedzą i informacjami z badań i doświadczeń Michaela Covela i jego społeczności. Informacje zawarte w niniejszym dokumencie nie są przeznaczone do wykorzystania jako zaproszenie do inwestowania z profilowanym doradcą. Wszystkie dane na tej stronie pochodzą bezpośrednio z CFTC, SEC, Yahoo Finance, Google i dokumentów ujawnienia przez menedżerów wymienionych w niniejszym dokumencie. Zakładamy, że wszystkie dane są dokładne, ale nie ponosimy odpowiedzialności za błędy, pominięcia lub błędy pisarskie popełnione przez źródła. Trend Followtrade rynki i sprzedaje różne badania inwestycyjne i produkty informacji inwestycyjnych. Czytelnicy ponoszą wyłączną odpowiedzialność za wybór akcji, walut, opcji, towarów, kontraktów terminowych, strategii i monitorowanie ich rachunków maklerskich. Trend Followtrade, jej spółki zależne, pracownicy i agenci nie zabiegają o zawieranie transakcji, nie udzielają porad inwestycyjnych ani nie są zarejestrowani jako brokerzy lub doradcy w żadnej federalnej lub stanowej agencji. Przeczytaj nasze pełne oświadczenie. Oglądaj teraz film Michaela Covelsa. Jedyna tendencja podążająca za dokumentem: "Strategia handlowania trendem podążającym za turtle w pracy z zapasami" W latach 80. znani handlowcy towarowi Richard Dennis i William Eckhardt przeprowadzili eksperyment - celem było ustalenie, czy urodzili się lub wyprodukowali wielkich traderów. Duet zgromadził kilku nowicjuszy, szkolił ich przez kilka tygodni, ufundował je, nazwał Turtlesami i uwolnił na giełdach towarowych. Ogólnie rzecz biorąc, rekruci osiągali wiele sukcesów po stosunkowo prostym systemie śledzenia. Jednak Żółwie handlowały towarami i walutami. Czy ich system do śledzenia trendów działa dla zasobów Poniżej, odpowiadamy, jak dobrze to działa i nie działa. Żółwie podpisały umowy o poufności, które uniemożliwiły im ujawnienie ich zasad handlu. Wiele książek opisało wyczyny tych żółwi, a ostatnio, w związku z wygaśnięciem porozumień umownych, ujawniły się konkretne zasady. Ten artykuł nie ma na celu regurgitacji reguł handlu Turcjami, ale poniższy link zawiera szczegółowy opis: napisano kilka popularnych książek na ten temat. Kilka wymienionych jest poniżej. Być może najbardziej popularnym jest Michael Covels Trend Following, który jest bardzo interesującą lekturą. Jest to jedna z nielicznych książek, które zawierają przynajmniej przekonujące statystyki za teoriami, które popiera, choć są one relegowane do dodatku. Żółwie miały różne strategie do wyboru. Ten artykuł ocenia tylko jedno z nich. Naszym celem w tym eksperymencie giełdowym było sprawdzenie, czy strategia handlu żółwiami działa na akcje. W szczególności wybieramy testowanie najłatwiejszych strategii: 55-dniowy Donchian wychodzi z 20-dniowym wyjściem z Donchian. Podstawowe kryteria entryexitstop zostały przedstawione w poniższych tabelach. Tendencje dotyczące przestrzegania reguł Przejście Krótko Wejdź tylko na otwarty dzień Jest sporo różnic, które należy potwierdzić pomiędzy tym eksperymentem a tym, co zrobili Żółwie na rynkach towarowych. Różnice te są następujące: Żółwie używają piramidy, nasz test powrotny nie. Oznacza to, że Żółwie dodały więcej kapitału do handlu, gdyby poszło na ich korzyść. Zwróć uwagę, że handlowano niewielką liczbą rynków towarowych w porównaniu z tysiącami potencjalnych zasobów dostępnych dla inwestora giełdowego. Żółwie pojawią się w dowolnym momencie w ciągu dnia. Nasza symulacja wkracza na otwarty dzień. The Turtles zadbali, aby nie handlować zbyt dużo na skorelowanych rynkach, a także tylko na modnych rynkach handlowych. Żadna z tych rzeczy nie została zdefiniowana konkretnie, więc nie są uwzględnione w tej symulacji. Żółwie nie określiły, w jaki sposób wybrać wiele rynków spełniających kryteria, z wyjątkiem tego, że będą wymieniać najsilniejsze, co jest nieco niejasne. Nie stwierdzili też, że preferują bycie długim lub krótkim. Ponownie, nasz back-test odbywa się we wszechświecie z tysięcy potencjalnych zasobów. Nasza symulacja została losowo wybrana spośród długich i krótkich w oparciu o dowolne transakcje dostępne w danym dniu, które spełniają zasady handlu. Przeprowadzając symulację wiele razy, pojawia się poczucie, jak dobrze strategia działa w oparciu o wybór różnych transakcji. Jeśli nie wiesz, jakie długie lub krótkie środki w tym kontekście, kliknij tutaj. Informacje o danych Dane składały się z tysięcy akcji na NYSE i NASDAQ. Być może najważniejsze, dane obejmowały akcje, które zostały wycofane. W związku z tym dane NIE MOGĄ cierpieć z powodu uprzedzeń związanych z przetrwaniem (nieuwzględnienie przy życiu). Aby uzyskać więcej informacji na temat odchylenia dla osób, które przeżyły, kliknij tutaj. Zobacz pytanie 8. Istnieje kilka innych warunków określonych w danych. Istnieje wymóg ilościowy, tak aby zapasy niepłynne nie były brane pod uwagę. Istnieje również ograniczenie cenowe - dopuszcza się tylko akcje, których cena przekracza 10,00. Eliminuje to efekty w groszach. Informacje o symulacji Ta symulacja trwa od 1 stycznia 2005 do 30 grudnia 2017. Wypróbowaliśmy dwa różne rodzaje dopasowywania pozycji, w każdej symulacji ryzyko było równe 1 lub 2 z sald konta na transakcję. Maksymalna strata na transakcji została obliczona przy użyciu początkowego stop-loss dla systemu. Oprogramowanie wykonało 4 iteracje dla każdej polityki handlowej. Początkowa kwota gotówki została ustalona na 100 000. Wszystkie polityki handlowe (długie lub krótkie) były traktowane jednakowo. Oznacza to, że każdego dnia, jeśli kapitał był dostępny do zawarcia transakcji, każdy handel miał taką samą szansę na wybranie. W czasie symulacji dostępnych było łącznie 70612 możliwych transakcji. Symulacja nie pozwoliła na wiele jednoczesnych pozycji w jednym magazynie (tj. Piramida nie była dozwolona). Symulacja losowo wybiera spośród transakcji dostępnych każdego dnia. Prowizje zostały uwzględnione we wszystkich symulacjach. Prowizje są zgodne ze strukturą opłat Interactive Brokers. Poniżej znajdują się wyniki i nie są obiecujące. Wypróbowaliśmy tę symulację, korzystając z dwóch różnych schematów zmiany pozycji - ryzykując 1 lub 2 equity konta na transakcję (na podstawie odległości między punktem wejścia a stopem). Żaden z nich nie działał zbyt dobrze, chociaż niektóre symulacje pozwoliły uniknąć najgorszej części dramatycznej wyprzedaży z 2008 roku. Jednak nic poniżej nie wydaje się krzyczeć wyższości nad prostym zakupem i utrzymaniem strategii SP500. Ogólnie rzecz biorąc, długie transakcje odbywały się podczas rynków hossy, podczas gdy krótkie transakcje działały na rynkach bessy, jak można się spodziewać. Jednak użycie obu rodzajów transakcji odwołało się nawzajem. Wskaźnik wygranych jest po prostu zbyt niski, pomimo długiego ogona w zyskach. Wygląda na to, że akcje, jako grupa, są po prostu zbyt mało modne, aby pracować nad strategią, która jest zgodna z trendami. Kojarzą się także jako grupa, przez co każda strategia, która jest długa i krótka, jest trudna do wdrożenia. Współczynnik zatrzymania jest bardzo wysoki, jak pokazuje ostry garb w histogramie powrotu poniżej. Annualized Gain (1 Sizing)
No comments:
Post a Comment